Сторінка
3
— формування мобільнішої структури активів, що сприяє прискоренню оборотності коштів підприємства;
Таблиця 1
структура поточної кредиторської заборгованості
№ п/п |
ПОКАЗНИКИ |
ф.1 рядок |
На початок року |
На кінець року |
Відхилення | |||
сума, тис.грн. |
% до суми |
сума, тис.грн |
% до суми |
сума, тис.грн |
(+,-) % | |||
1 |
Короткострокові кредити банків |
600 | ||||||
2 |
Короткострокові позикові кошти |
610 | ||||||
3 |
Короткострокові кредити та позики, що їх не погашено своєчасно |
620 | ||||||
4 |
Розрахунки з кредиторами: •за роботи, товари, послуги, строк оп лати яких ще не настав •за товари, роботи, послуги, не оплачені своєчасно •за векселями виданими •за авансами одержаними •з бюджетом •зі страхування • з оплати праці •з дочірніми підприємствами •з іншими кредиторами Усього |
630 640 650 660 670 690 700 710 720 | ||||||
Усього |
100 |
100 |
–– відволікання частини поточних активів на кредитування споживачів товарів, дочірніх підприємств та інших дебіторів, що свідчить про фактичну іммобілізацію цієї частини оборотних коштів у виробничому циклі;
— згортання виробничої бази.
Для того щоб зробити правильні однозначні висновки про причини зміни даної пропорції в структурі активів, проводять детальний аналіз розділів і окремих статей активу балансу.
Якщо наявних активів у ліквідній формі недостатньо для задоволення в установлений строк вимог, пред'явлених підприємству з боку кредиторів і виконання зобов'язань перед бюджетом, то такий суб'єкт підприємницької діяльності вважається неплатоспроможним. Важливим показником платоспроможності підприємства є коефіцієнт покриття (Кп). Він визначається співвідношенням усіх поточних активів (за вирахуванням витрат майбутніх періодів) до короткострокових зобов'язань і характеризує достатність оборотних коштів підприємства для погашення заборгованості протягом певного періоду:
Кп = НА + ІІІ А / ІІІ П = (ряд. 150 + ряд. 320 — ряд. 120) / ряд. 750 балансу,
де НА — підсумок другого розділу активу балансу;
ІІІ А — підсумок третього розділу активу балансу;
ІІІ П — підсумок третього розділу пасиву балансу.
Коефіцієнт покриття показує, скільки грошових одиниць оборотних коштів припадає на кожну грошову одиницю короткострокових зобов'язань. Критичне значення Кп = 1. За Кп < 1 підприємство має неліквідний баланс. Значення Кп у межах 1 — 1,5 свідчить про те, що підприємство своєчасно погашає борги.
Абсолютне чи відносне зростання оборотних коштів може свідчити не тільки про розширення виробництва або дію факторів інфляції, а й про сповільнення обороту коштів, що спричиняє збільшення їхньої маси.
Збільшення питомої ваги виробничих запасів у структурі активів може свідчити про:
— зростання виробничого потенціалу підприємства;
— прагнення за рахунок вкладень у виробничі запаси захистити грошові активи підприємства від знецінення під впливом інфляції;
— нераціональність вибраної господарської стратегії, унаслідок чого значну частину поточних активів іммобілізовано в запасах, лік відність яких може бути дуже низькою.
За значного збільшення запасів і витрат необхідно проаналізувати, чи не відбувається це збільшення за рахунок необгрунтованого відволікання активів з виробничого обороту, що призводить до збільшення кредиторської заборгованості та погіршання фінансового стану підприємства.
Найважливішим показником, який розраховується в процесі санаційного аудиту, є коефіцієнт абсолютної ліквідності (Кал). Він показує частину короткострокової заборгованості, яку підприємство має можливість погасити в найближчий період, і визначається як відношення суми грошових засобів та короткострокових фінансових вкладень до суми короткотермінових (поточних) зобов'язань:
Кал = (ряд. 250 + ряд. 260 + ряд. 270 + ряд. 280 + ряд. 290) / ряд. 750 балансу
Коефіцієнт абсолютної ліквідності вважається достатнім, якщо він перевищує 0,2. За порушення даної умови підприємство вважають неплатоспроможним.
З метою визначення величини чистих грошових потоків, які залишаються в розпорядженні підприємства, використовується показник Cash-Flow. Даний показник розраховують підсумовуванням прибутку, що залишається в розпорядженні підприємства у визначеному періоді, й амортизаційних відрахувань, нарахованих у цьому самому періоді. Доцільно також обчислювати коефіцієнт співвідношення Cash-Flow і заборгованості (нетто):
Інші реферати на тему «Фінанси»:
Знос і амортизація основних засобів підприємства
Організація обліку та аналіз фінансових результатів діяльності підприємства
Валютний контроль та організація торгівлі іноземною валютою
Основні інструменти фінансового аналізу, ефективність діяльності аналізу компанії
Види банківського кредиту та їх характеристика