Сторінка
2

Професійна діяльність банків на ринку цінних паперів

* зберігання цінних паперів;

* обслуговування обігу цінних паперів на рахунках у цінних паперах;

* обслуговування операцій емітента, пов'язаних із випущени­ми ним цінними паперами;

* надання інших послуг, наприклад, знерухомлення цінних па­ перів, тобто переведення цінних паперів, випущених у докумен­тарній формі, у бездокументарну форму шляхом депонування сер­тифікатів у сховищі банку з метою забезпечення їх подальшого обігу у вигляді облікових записів на рахунках банку.

Для забезпечення зберігання цінних паперів банки здійсню­ють різні депозитарні операції, а саме: прийом цінних паперів, їх зберігання, переміщення, інкасування, транспортування, інвента­ризацію, видачу та деякі інші операції.

Банки як депозитарні установи зберігають цінні папери двома способами: відокремленим або колективним.

При відокремленому способі зберігання банки зобов'язані вести облік цінних паперів із зазначенням індивідуальних ознак їх сертифі­катів, зокрема серії та номера. Відокремленим способом можуть збе­рігатися тільки цінні папери у документарній формі на пред'явника.

При колективному способі зберігання банки ведуть облік цінних паперів без зазначення їх індивідуальних ознак. Виклю­чно колективним способом зберігаються знерухомлені цінні па­пери, випущені у документарній формі, та цінні папери, випу­щені у бездокументарній формі.

3. Для виконання функції обслуговування обігу цінних паперів на рахунках у цінних паперах банки як депозитарні установи здійснюють:

— адміністративні операції;

— облікові операції;

— інформаційні операції.

Адміністративні операції— це депозитарні операції з відкрит­тя рахунків у цінних паперах та їх закриття, а також операції, пов'язані зі зміною способу зберігання цінних паперів та інши­ми змінами, що не приводять до зміни залишків цінних паперів на рахунках у цінних паперах.

Облікові операції— це депозитарні операції з ведення рахунків у цінних паперах та відображення операцій з цінними паперами, на­слідком яких є зміна кількості цінних паперів на рахунках у цінних паперах, установлення або зняття обмежень щодо їх обігу, а також зміна режиму та місця зберігання цінних паперів. До облікових опе­рацій належать операції зарахування, списання, переказування та пе­реміщення цінних паперів.

Інформаційні операції — це депозитарні операції, пов'язані з ви­дачею виписок з рахунку у цінних паперах, а також видачею іншої інформації щодо операцій клієнтів з рахунками у цінних паперах за запитами клієнтів та інших осіб, що мають повноваження на отри­мання такої інформації.

Для обслуговування операцій емітентів, пов'язаних з випущеними ними цінними паперами, банки можуть надавати їм такі послуги:

—викуп цінних паперів, випущених емітентом, для їх подальшо­го перепродажу або анулювання;

—дроблення або консолідація цінних паперів (зміна номінальної вартості цінних паперів певного випуску з одночасною зміною їх ва­ртості, але без зміни обсягу випуску);

— конвертація цінних паперів, тобто обмін емітентом цінних па­ перів одного випуску на цінні папери іншого випуску;

—анулювання цінних паперів;

— погашення цінних паперів та виплата емітентом доходів за ви­ пущеними ними цінними паперами;

—деякі інші операції.

Для організації ефективного ринку цінних паперів дуже важливим є створення чіткої та прозорої систем й розрахунків за операціями купівлі-продажу цінних паперів. Учасники ринку цінних паперів нара­жаються на певні ризики, основний з яких полягає у можливості не­одержання продавцем цінних паперів грошей після того, як папери уже надійшли покупцеві. Одним із заходів, який значно зменшує цей ризик, є застосування такого методу розрахунків за операціями із цінними паперами, як поставка проти платежу, що, у свою чергу, пов'язано зі створенням в Україні електронної клірингово-розрахун­кової системи обслуговування операцій з цінними паперами.